Banco Central da Índia propõe novas normas para padronizar cálculo de exposição cambial

O Banco Central da Índia (RBI) apresentou em 14 de janeiro de 2026 uma proposta de mudanças regulatórias para padronizar a forma como as instituições financeiras na Índia INcalculam sua exposição cambial líquida e os requisitos de capital associados. O objetivo central desta iniciativa é alinhar as normas nacionais aos padrões internacionais e garantir uma implementação consistente em todas as entidades reguladas do país.\n\nPelas novas diretrizes, o RBI propõe a eliminação do cálculo separado das posições líquidas abertas em ambientes onshore e offshore. Esta medida altera o quadro regulatório anterior, que permitia tais distinções.

Além disso, as instituições poderão excluir certas posições cambiais estruturais do cálculo da posição aberta líquida, incluindo investimentos denominados em moeda estrangeira em subsidiárias, agências e entidades afiliadas não consolidadas.\n\nA proposta também modifica o método abreviado para o cálculo do risco cambial ao tratar as posições abertas em ouro separadamente, em total conformidade com as regras globais. Outro ponto relevante é a exigência de que os bancos incluam todo o superávit acumulado ou não remetido de operações no exterior dentro da posição spot líquida, o que deve exigir revisões operacionais e de conformidade.\n\nInstituições de grande porte como o HDFC Bank Limited HDFCBANK.NS, o ICICI Bank Limited ICICIBANK.NS, o State Bank of India SBIN.NSe o Axis Bank Limited AXISBANK.NSdeverão adaptar seus processos de reporte e gestão de risco para cumprir o novo cronograma. O RBI busca simplificar a estrutura e aumentar a transparência sobre os riscos cambiais assumidos pelo setor bancário.\n\nAs mudanças propostas também impactam o mercado de capitais e fundos que acompanham o setor, como o Nifty Bank Index NSEBANKe o Nippon India ETF Bank BeES BANKBEES.