翰森制药拟发行46.8亿港元零息可转换债券用于研发与设施建设

翰森制药 3692.HK于2026年1月26日宣布，计划发行总额为46.8亿港元(约合6亿美元)的七年期零息可转换债券。这笔在香港 HK资本市场进行的融资活动吸引了广泛关注。该债券将于2033年到期，其到期收益率为0%。此次发行的转换溢价设定在参考股份价格的47%至52%之间，这一较高的溢价水平反映了投资者对该企业未来增长潜力的乐观态度。

根据路透社于2026年1月26日周一看到的条款书，债券的参考股份价格将根据同步进行的对冲配售清算价格确定。为了增强对投资者的吸引力，该债券结构中包含了在第三年和第五年按面值回售的看跌期权。此次发行的联席全球协调人及联席账簿管理人由摩根士丹利和花旗集团担任。作为一家总部位于中国 CN的领先制药商，翰森制药主要专注于肿瘤、传染病、中枢神经系统、代谢及自身免疫性疾病的创新药物开发。